У IV кварталі 2021 року обсяги венчурних інвестицій у світі залишалися суттєвими і ознаменували закінчення неймовірного року. Наявність готівкових коштів, значні прибутки від інвестицій, які були отримані в результаті виходу з інвестиційних проєктів протягом року, а також підвищення активності корпорацій, сімейних офісів та низки інших нетипових інвесторів лише посилили загальну привабливість цього ринку. В умовах поширення штаму Омікрон та повернення до режиму роботи з дому в деяких юрисдикціях або відкладення планів щодо повернення до офісу в інших, очікується, що посилений попит на вдосконалені цифрові пропозиції та гібридні умови праці залишиться в центрі уваги інвесторів у різних галузях. Поєднання потужного інвестиційного середовища та постійного руху і зусиль, спрямованих на цифровізацію, ймовірно, допоможе зберегти значні обсяги венчурних інвестицій в I кварталі 2022 року.
2021: рекордний рік
2021 рік став найуспішнішим роком для венчурних інвестицій за всю історію з точки зору як загальної вартості угод, так і кількості венчурних угод у всьому світі. Сприятливий клімат для венчурних інвестицій був відзначений рекордними рівнями інвестицій у багатьох юрисдикціях, включаючи США, Канаду, Бразилію, Велику Британію, Німеччину, Ізраїль, країни Скандинавії, Ірландію та Індію. Корпоративні венчурні інвестиції також досягли нового максимуму протягом цього кварталу – перевищили більш ніж на третину попередній максимум, зафіксований у 2018 році.
Зростання кількості венчурних інвесторів, включаючи все більшу кількість нетипових інвесторів, привело до майже рекордного рівня залученого фінансування у всьому світі, що є лише трохи нижчим за загальний показник 2019 року. На кінцевому етапі циклу угод також були побиті рекорди, як у кількості виходів з інвестиційних проєктів, так і в плані загальної вартості виходу, при цьому остання майже втричі перевищила попередній максимум.
Компанії-єдинороги - ключ до сплеску венчурних інвестицій
У 2021 році на компанії-«єдинороги» в усьому світі і надалі припадали значні обсяги венчурних інвестицій, так у IV кварталі 2021 року низка існуючих компаній-єдинорогів залучила значні раунди фінансування, включаючи J&T Express (2,5 млрд дол. США), Lacework (1,3 млрд дол. США), Thrasio (1 млрд дол. США) та N26 (900 млн дол. США). Кількість угод з компаніями-єдинорогами зросла більш ніж удвічі в порівнянні з минулим роком разом із загальною сумою, інвестованою в такі компанії.
Кількість компаній-єдинорогів продовжувала стрімко зростати в IV кварталі 2021 року: у всьому світі нараховувалось 126 таких компаній. Протягом цього кварталу з’явилися нові компанії-єдинороги на багатьох менш зрілих ринках, зокрема у В’єтнамі (Sky Mavis, Momo), Бразилії (CargoX, Olist), Мексиці (Clara, Merama), Індонезії (Kopi Kenangan, Ajaib) та на Філіппінах (Mynt). Це свідчить не лише про зростаючу різноманітність світового ринку венчурного капіталу, але і про збільшення розмірів стартапів, які залучають інвестиції в усіх куточках світу.
ESG набуває все ширшого визнання
Після різкого зростання в минулому кварталі важливість ESG продовжувала наростати в IV кварталі 2021 року – частково цьому сприяла конференція COP26. У минулому році фокус на ESG зазнав значних змін через посилення тиску з боку споживачів, які вимагають більше дій від компаній, з якими вони ведуть бізнес, прискіпливу оцінку показників ESG з боку венчурних інвесторів у процесі прийняття інвестиційних рішень, а також зростання важливості здійснених заходів у сфері ESG для компаній, які прагнуть стати більш відкритими.
Різноманітність венчурних інвестицій, пов’язаних з ESG, також зазнала змін - все більше уваги приділяється технологіям з нульовим або низьким рівнем викидів вуглецю у різних секторах, у виробництві продуктів харчування і agtech, а також в альтернативній енергетиці. З точки зору венчурного інвестора, однією з проблем ESG залишається відсутність стандартів для оцінки діяльності ESG на послідовній основі; у 2022 році, ймовірно, збільшиться обсяг інвестицій в рішення та інструменти оцінки ESG, щоб допомогти і компаніям, і інвесторам відстежувати, оцінювати результати цієї діяльності та звітувати про неї.
Тенденції 2022 року
Очікується, що у 2022 році обсяги венчурних інвестицій залишаться досить значними в більшості регіонів світу, а менш розвинені ринки венчурного капіталу, такі як Африка та Близький Схід, привернуть більше уваги венчурних інвесторів. На додаток до послуг B2B, healthtech, кібербезпеки та рішень ШI у різних секторах, сфера Fintech, ймовірно, залишатиметься однією з найактивніших сфер для інвестицій. Очікується, що венчурні інвестиції, орієнтовані на ESG, також будуть зростати.
Хоча темпи IPO можуть дещо знизитися в I кварталі 2022 року, оскільки компанії зосереджуються на готовності до цього процесу, якість IPO, як очікується, буде дуже високою. Активність на ринку M&A, ймовірно, залишатиметься стабільною, особливо у секторах, що характеризуються високою зрілістю, таких як Fintech та доставка харчових продуктів, де очікується суттєве зростання консолідації.
— Кінець неймовірного року ознаменували венчурні інвестиції, які досягли ще одного майже рекордного показника за квартал у розмірі 171,4 млрд дол. США.
Участь корпоративних венчурних інвесторів зросла зі 49,9 млрд дол. США до 81 млрд дол. США за рік.
Стрімке зростання раундів компаній-єдинорогів четвертий квартал поспіль.
Результати виходу з венчурних інвестицій за квартал перевищили 300 млрд дол. США — знову..
У 2021 році у світовому масштабі сума залучених інвестицій досягла 200 млрд дол. США.
