Minimizando el impacto financiero del COVID-19

Es probable que la pandemia de coronavirus COVID-19 afecte a la mayoría de las empresas, ya sea directa o indirectamente, y el aumento de la incertidumbre económica y el riesgo pueden tener implicaciones significativas en la información financiera.

Para a comprender mejor las posibles implicaciones en los estados e instrumentos financieros para su empresa, la administración puede tomar acciones como: 

·       Asistencia del desglose en los estados financieros de 2019 como hecho posterior y cuantificación de impactos relevantes.

·       Análisis de problemas de solvencia mercantil o financiera y evaluación de activos financieros y no financieros, así como de contratos sujetos a penalizaciones o modificaciones.

·       Análisis y cuantificación de impactos de modificaciones en los planes de incentivos.

·       Estudio del incumplimiento de convenios para la reclasificación de deudas corriente y no corriente.

·       Revisiones de Modelos Financieros para reflejar la modificación de hipótesis o en escenarios de refinanciación.

·       Desarrollo de estructuras contables en contextos de operaciones de adquisiciones o desinversiones.

·       Implicaciones por el ejercicio de opciones de compra y venta que, por el entorno se prevea ejercer y su impacto en la consolidación.

·       Implicaciones de reorganizaciones empresariales y racionalización de grupos (fusiones, desinversiones, segregaciones)

·       Trabajos de asignación del precio pagado (PPA) en combinaciones de negocio.

La ventaja de aplicar estas medidas es que la empresa puede acceder a entregables (informes independientes) que sirvan de soporte a la hora de generar confianza a entidades financieras, clientes, proveedores y otros stakeholders; además del apoyo en la presentación de las conclusiones a los mismos.

Aunque la empresa puede contar con recursos internos, dependiendo del sector, en ocasiones requieren asistencia de profesionales externos con amplia experiencia y conocimiento de la industria financiera. 

·       Dimensionar y cuantificar el impacto generado por la crisis de COVID-19 en los estados financieros.

·       Análisis del deterioro de activos financieros, tangibles, intangibles y fiscales.

·       Soporte en la elaboración de estados financieros y reportes.

·       Valoración de instrumentos financieros.

·       Análisis de los impactos en la jerarquía de valor razonable en:

            i) ajustes de valor por el riesgo de crédito (CVA) como en la propia entidad (DVA),

            ii) ajuste al valor razonable (XVA) y

            iii) reconocimiento de pérdidas y ganancias en el primer día.

Esto es un trabajo que, a lo largo de todo el proceso, deberá ser auspiciado por especialistas externos con un criterio sólido con respecto a experiencias anteriores. Para este caso, es fundamental que la visibilidad externa se aproxime a la mayor objetividad posible de la realidad del negocio y sus operaciones.