2020年新冠疫情爆发，在给人们生活方式和社会经济发展带来巨大影响的同时，也极大地促进了企业数字化转型、开展智慧运营的步伐，众多企业在疫情期间和后疫情时代加速推动财务数字化转型计划，积极开展商业模式创新。

现金流管理是企业的生命线，数字化的资金管控则是促进企业智慧运营的根基，通过科学、高效、智能的资金管理体系，企业能够进行更为精准的资金预测、分析及风险管控，对资金动态变化进行全面把控，最终实现高效的资金调配和成本控制。

本文从某物流服务公司（Z公司）数字化资金管理面临的困境和难题出发，提出借助数字化赋能，有效应对挑战的核心管理抓手和举措，希望能够为企业提升资金管控能力、实现企业智慧运营提供有益的借鉴。

Z公司是某大型制造业集团下属的一家物流服务公司，随着物流行业“互联网+”的推进，Z公司也在逐步开展跨境电商、多式联运等新业态的探索创新。

在发展过程中，Z公司主要通过并购实现市场和业务规模的快速扩张。在股权多元化和治理架构相对复杂的背景下，Z公司整体资金管控相对松散，成员企业资金管理“各自为战”，公司在资金管理效率、效益以及风险收益平衡等多方面存在诸多问题。

针对这些难题，毕马威财务管理咨询团队借鉴国际司库管理领先经验，利用数字化抓手为Z公司制定个性化解决方案，协助客户有效应对挑战。

紧密围绕风险和收益相匹配的原则，调优资金管控权限，收放有度，推动板块总部资金管控“有实质、有分寸、有实效”

在Z公司股权多元化及治理方式多样化的背景下，资金管控是实现集团有效管控的重要抓手。在司库管理趋向于集中化的背景下，结合Z公司中长期发展战略对资源管控的要求，从实现强化总部管控、资源利用最大化及风险与收益匹配的管理目标出发，明确资金各专项职能的管控模式及具体要素的管控策略，确保总部经营权、决策权与风险收益相匹配。

明确资金管理组织定位、优化专业化分工，实现组织赋能

结合战略、业务及共享三分财务管理转型的趋势，在资金管控体系中对各组织层级重新定位和赋权。强化Z公司总部战略财务定位，集中资源、管控风险、明确标准；强化下属单位业务财务定位，理解业务对资金的需求，强调业务联动、快速反应、实时高效。

在上述定位基础上，结合Z公司的业务特点，梳理和优化资金管理体系要素，涵盖资金交易、资金运营和风险管理三大领域，并针对体系各要素，明确资金管理在各层级间的权限划分，做到“有收有放，张弛有度，管控有效”。

建立“端到端”流程，链接业务、资金断点，环环相扣，消除管理的灰色地带

梳理和打通Z公司资金管理从业务端到财务端的断点，从根本上改变目前“多张皮”“多断点”“多口径”的管理顽疾，打造“横到边，纵到底”的资金管理链条，实现Z公司总部与成员单位、业务部门与财务部门资金管理工作的无缝衔接和闭环管理，其主要特点包括：

• 参考毕马威资金管理框架，结合板块特点，建立健全板块资金管理体系要素40余项，涵盖资金交易、资金运营和风险管理三大领域；
• 梳理厘清共40余条资金管控审批流程；
• 设计资金管理流程10余个，具象化描述重要活动和管理规则。

资金预测模型针对不同业务单元的业务模式和资金特点，建立业务到资金的明晰传导关系，引导资源优化配置

在建立资金预测模型时，毕马威全面分析与评估Z公司各单元业务及运营模式，对“共性”业务类资金活动采用全公司统一的标准化预测逻辑；对“个性”业务类资金活动单独建模，保证业务预测到资金预测的逻辑传导流程透明可视。

多维度“魔方型”模型架构，高效灵活、易用友好

该模型预置客户类型、结算类型、款项性质、币种、支付方式、授信账期等10多个维度的指标，从多角度、多口径对Z公司进行全面资金管理分析，并支持多维度拓展，能够满足Z公司未来业务发展需求。此外，该模型还支持与相关业务系统进行无缝对接，以提高工作效率和反应速度。

针对不同层面需求采取差异化的预测逻辑

在单体公司层面，通过备付及资金压力预估、资金缺口预测和融资筹划等，形成单体公司资金配置安排计划。在Z公司汇并层面，结合单体公司资金安排，通过资金缺口预测、融资筹划，为统筹管理资金池收支提供支持。

资金预测模型利用自动化工具预置资金预测逻辑，通过前台按钮，一键式汇并全量资金数据，覆盖成员单位、业务中心及集团等多业务层级，自动完成资金计划汇并及内部资金列示，极大地提升了资金计划的编制效率，缩短编制时间，同时进一步提升资金计划准确性，降低人为因素干扰。

模型预置资金专用看板能够快速定位成员单位资金使用情况，保证资金来源可追溯、去向可追踪，真正实现资金的统筹管理，从而提前预判资金风险、合理配置资金并降低资金成本。模型中预置商业智能仪表盘，可以向企业展示资金度量信息和关键资金指标（KPI）现状，实现数据可视化，丰富的可视化界面为用户带来更好的使用体验。

多币种的关键KPI指标展示

通过建立和完善资金管控体系以及对资金安排的自动化、动态化及精细化的管理，Z公司的资金管控力度得以加强，资金管理工作效率和效果得到大幅提升。